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第28章 上市启动


雄海集团上市的盘子定了下来,马山就启动了上市的进程。这可是李战雄一直期盼的日子。如果能够上市成功,不但他现在的资金紧张局面能够一下解决,而且还能让自己的身份马上转换为香港上市公司的老板,手头还握有一笔雄厚的资金。

整个项目投行的给的预估值在200亿左右,相当于六倍的市赢率。为了加快推进上市进程,李战雄亲自参加了上市工作会议。各大中介也都派了代表前来讨论,没有到场的则通过电话会议系统接入。

“咱们现在资源勘探的基础工作也做了,律师的尽职调查差不多也完备了,只需要随时更新一些项目进展的情况,2011年度的审计报告怎么样了?”中瑞证券的项目负责人邓子方作为此次上市工作的总协调人发话道。

毕普德会计事务所的Jenny(李雯姗)作为代表用不很流利的普通话回应道:“我们这边呢,底稿差不多快完了,如果说正式的报告呢,可能还需要一周左右时间吧。我们的合伙人那边已经大致看过了,最近三年的审计报告应该没有什么大问题。不过内地这边,雄海有些下面的企业,账务还需要根据我们的要求调整一下……”

大家一边听,一边做着笔记,李战雄本来一直都想让儿子李小雄也一起参与集团的上市工作,但是肖扬却有一阵子没有看见他人了。李战雄这个公子向来思维活跃,兴趣多变,在帮父亲打理了一段上市和融资工作后,似乎已经对此失去了兴趣,又不知道跑到哪里去了。

李战雄现在全部的心思都放在上市上,也顾不得管儿子到底想要干什么。肖扬则暂时作为上市工作雄海集团这边的总联络人,负责协助各路中介完成好基础资料收集整理工作。

邓霄远、史小明和王蕊等一干上市筹备小组的人也都到场,认真的做着记录。他们也都有着自己对口的中介机构。

“嗯,好的。”邓子方转头问天德律师事务所的谢贤道,“谢律师你那边还有什么问题吗?”

“我们事务所这边已经是抽调了三个最精明能干的律师来配合完成这个项目。基础资料收集工作,雄海集团这边的小王和小肖已经给我们准备的差不多了。如果还需要补充什么资料的话,我会让他们直接和这边联系。”谢律师说道。

李战雄看工作进展还算顺利松了口气说道:“大家都辛苦了。各位中介机构的人也都是为了我们雄海集团的上市在努力,在这里我代表我们全体雄海的职工感谢大家的帮忙。”

邓子方笑道:“李总,您放心好了,企业经营是您的强项,包装上市是我们的强项。这些机构都是经验丰富的专业人士,肯定会让您满意的。”

“所有的报告我们大家在稍微讨论一下,大概在下个月就能够出具最终稿。然后估计在4月初我们就可以开始攥写招股说明书,向香港联交所递交上市申请了。”邓子方又说道。

“好。”李战雄点头道,“以后咱们定下来,每周五都进行一次工作进展交流。”

大家的脸上都洋溢着笑脸,似乎这个项目的上市已经不再存在什么障碍。

碰头会结束后李战雄特意把邓子方和肖扬留了下来。

“邓总啊,你们中瑞证券应该是做过很多的上市公司项目吧。依你看我们雄海集团的上市还有什么问题吗?”李战雄缓缓地问道。

“从我手头的资料来看雄海集团的资源储量还是有些不足。市场上追捧的公司往往都是赢家通吃,只有一线的几个大公司才能够获得资本市场的青睐,如果公司没有办法在行业内取得一定得优势地位,就算上市也很难从投资者手中融到很多的钱。资源型企业最看重的就是资源的储备量。如果您的企业资源储量不够,那就意味着没有发展潜力。所以必须想办法增加公司的资源储量。”邓子方直言不讳地说道。

“嗯,这个道理我也懂。兼并收购当然是最直接的一条路径,但是成本和代价也不小。你是不知道,这两年搞资源整合重组,几乎耗尽了我雄海集团几年来的积累。现在实在是有心无力了。”李战雄叹道,“如果我们真能上市融到资金,那可就等于是把雄海从水火中拯救出来了。”

“李总,您放心。我们投行也一定会为客户着想。其实除了收购兼并新的煤矿之外,资源重估也是一条增加资源储量不错的路径。简单解释一下就是将您现有的资源重新进行勘探和测算,重新作出一个较大的资源储量报告来。”邓子方说道。

“我们的资源储量都是在国土部门报备的,如果资源储量增大,可是要补交巨额的资源价款的?我们这些民营煤矿为了少交资源价款,很多都是用多报采空区,少报储量来减少资源价款的负担的。如果我要是把资源储量做大,那岂不是自找麻烦。”肖扬疑惑道。

“这个你们放心,绝对不会有麻烦。咱们这个重新制作的储量报告不是拿到国内看的,而是拿到香港给那些境外的投资人看的。况且咱们新做的资源储量报告是根据国外标准做的,而国内的储量报告是根据国内的标准做的。标准不一样,做出的储量也不一样,这是很正常的事情。谁也不会追究这种的责任。”邓子方解释道。

“那根据国外的标准,储量就可以做大?”李战雄脸上也充满了疑问。

“这里面当然要有技巧了。”邓子方哈哈一笑没再言语,“包在我身上,您就放心吧。”

李战雄大概猜到了他的道理,也会意的笑了。其实李战雄搞了这么多年的煤矿他也很清楚这储量报告中的猫腻非常的多。别说他并不熟悉的境外技术要求,就拿国内的报告来说也很能迷惑外行。

一个煤矿的资源储量可以有很多种说法,既有探明储量,又有保有储量,还有可采储量。如果对于一个外行来说,很容易被这些数字所迷惑。那些常年倒矿的贩子们经常用所谓的探明储量来糊弄那些盲目的外行投资者。其实对于一个煤矿真正有价值的只有经济可采储量才是能够带来实际开采效益的。而且这个煤矿如果还在开采当中,还必须剔除掉已经开采掉的资源储量,才是剩余的可采储量。很多炒矿贩子手上的地质资料要么不完整,要么断章取义,要么是很多年前的旧资料,很难反应真实情况。

矿业上市公司的报告应该也和国内民间炒矿的贩子们差不多,都是在玩数字游戏,水分恐怕也少不了。肖扬在这个行业虽然时间不长,但是也能够明白邓子方的意思。有些话当然不能说的太明白,每个行业都有着自己的游戏规则。

李战雄并没继续追问邓子方怎么操作,而是转念问了一个他心里最没有底的问题:“依你看我们雄海集团上市的成功率有几分把握?”

邓子方这次并没有敢接话,而是很婉转的说了一句:“香港上市相对于内地而言程序上要简单的多。虽然内地股市这几年的市赢率都非常的高,但是排队上市的企业也非常的多。对于急于融资的企业而言,恐怕是没什么机会的。雄海集团的资产还算不错,前几年在香港上市的几家煤炭企业表现也都还算不错。如果雄海集团能够上市应该不会次于他们。而且现在雄海拿到了省级的资源整合主体企业资格,这本身就是个不错的卖点。”

“咱们聘请的团队可都算得上是境内外顶级的团队了。您不但要信任您企业的实力,还要信任我们这些专业团队才行。”邓子方一本正经说话的样子很让人信服。

李战雄虽然没有听到什么直接的回答,但还是满意的点点头。

也学这些听起来有些冠冕堂皇的话就足以慰籍他那略有些不安的心理了。

这些中介机构的代价确实不菲,仅仅是前期支付的勘探费用就达数千万元,再加上境内外律师事务所的费用,会计事务所的费用,还有投行的费用,雄海集团整体在上市工作上的支出已经超过了7000多万元。花费这么大的代价来上市,也是需要一定的勇气的。倘若真的无法成功上市,上述所有这些花销就成为了一片泡影,没有丝毫的价值可研。如果说这算是交学费的话,那么对于一个民营企业而言,这笔学费也有些太过于昂贵了。

肖扬看着这个曾经意气风发的老板,脸上憔悴了很多。他能够感觉得出来当老板其实并不是那么容易的。每天一睁眼就有数千人在等着跟他讨饭吃。他不单单是为了自己挣钱,把企业搞下去已经成为了一种巨大的社会责任。每一个雄海集团员工背后都是一个完整的家庭。只有雄海集团效益好,这些家庭才能过的美满。而李战雄就相当于这所有家庭的大家长,他的每一个决策都会牵动着数千人的命运。

当然这些人中也包括肖扬。